策略公司拟发行2.5亿美元优先股用于增持比特币
策略公司计划通过发行STRD代码优先股筹集2.5亿美元资金,主要用于增持比特币并支付运营开支。该批A系列永久性优先股每股定价100美元,目标投资者包括机构及特定非机构群体。
发行方案细节
6月2日公布的发行方案显示,公司将发售250万股"10% A系列永久性步进优先股"。该优先股具有永久存续特性,持有人在股息分配上享有优于普通股股东的权利。筹得资金将用于比特币资产配置及日常运营支出。
创新融资渠道
本次发行标志着策略公司开辟了新的比特币配置融资路径。此前公司主要通过增发普通股或可转债筹集资金。根据公开数据,策略公司当前持有580,955枚比特币,市值约617亿美元,是全球最大的企业级比特币持有方。
产品设计条款
STRD优先股持有人可能获得年化10%的现金股息,但具体派发需经董事会决议。该股息不具有累积性,若某期未派发则后续无补发义务。公司保留回购权:当流通股比例低于25%,或发生根本性变更时,投资者可要求按每股100美元加计应付股息的价格赎回。
市场影响分析
以当前比特币106,325美元计价,本次融资可增购约2,352枚比特币。数据显示策略公司的比特币持仓量超过其他117家上市公司总和的两倍。本次发行由巴克莱、摩根士丹利等多家金融机构联合承销。