币安与BBVA创新托管方案共建信任桥梁
据《金融时报》报道,全球最大加密货币交易所币安与银行业巨头BBVA达成合作,允许用户将资产存放于传统交易所之外的独立托管机构。总部位于西班牙及拉丁美洲的知名银行BBVA,现已成为部分币安用户的独立资金托管方。此项合作旨在重振市场信心——2023年11月币安被处以40亿美元罚款后,又需应对2022年FTX破产引发的交易对手风险疑虑。
独立托管模式如何运作
消息人士向《金融时报》透露,在BBVA托管模式下,用户资金将投资于美国国债,币安接受这些国债作为交易抵押品。这种设计实现了交易与托管的物理隔离,虽是传统金融领域的常规操作,在加密世界却属创新之举。该机制既能降低平台潜在风险,也可有效控制交易对手风险。
知情人士强调,BBVA的品牌公信力能加速决策流程,"许多企业的合规清单上,BBVA本身就是一项通行证"。2024年1月,币安已向大客户开放Sygnum、FlowBank等独立托管机构接入权限,提供类似的风险对冲选择。此前用户仅有两种选择:将资金留存交易所,或使用被美国证监会称为"币安马甲"的Ceffu进行托管。
监管环境与行业趋势
消息指出,随着美国特朗普政府强力支持加密货币行业,以及欧盟MiCA框架推进,传统银行对加密领域的态度明显软化。今年7月,BBVA宣布开通比特币和以太坊买卖及存储服务,并为高净值客户提供配置3%-7%加密资产的投资建议。
这种场外托管方案并非币安独创。2月Deribit、BitGo与Copper已实现用户资金合格托管前提下的现货/衍生品即时结算;2024年11月OKX与Komainu达成机构服务合作;更早一年前,Bitget便通过Copper的ClearLoop网络为机构提供场外交易通道。行业整体趋势显示,将交易基础设施与托管服务分离的风险分散体系正在形成。