非洲DeFi现状：挑战与未来增长潜力_新闻

免责声明：内容不构成买卖依据，投资有风险，入市需谨慎！

非洲DeFi现状：挑战与未来增长潜力

2025-10-26 22:04:16

非洲：移动货币领跑者与加密资产增长热土

非洲已成为全球移动货币的领导者，也是加密货币采用增速最快的地区之一。从肯尼亚的M-Pesa到尼日利亚蓬勃发展的点对点加密市场，这片大陆展现出对去中心化数字系统的深刻理解。然而在去中心化金融（DeFi）领域，非洲仍受限于认知不足、监管不确定性和基础设施壁垒而发展滞后。尽管DeFi具有实现无国界借贷、收益机会和金融普惠的潜力，其在非洲的增长速度依然缓慢。让我们深入探讨当前非洲DeFi发展现状及其成功所需的条件。

DeFi在非洲的潜力

非洲的金融排斥问题根深蒂固——超过3.5亿非洲人没有银行账户。传统银行通常要求提供许多公民不具备的证明文件，导致基础金融服务都难以获取。数百万人因此无法获得储蓄、信贷或安全的资金转移方式。

像肯尼亚M-Pesa这样的移动货币系统崛起证明，非洲人既有意愿也有能力拥抱数字金融。M-Pesa通过手机实现日常金融交易的巨大成功，彰显了市场对简单、易获取金融服务的强烈需求。DeFi正延续这一势头，带来全新范式的金融服务——去中心化、全民可及且可编程。非洲DeFi生态将为高昂的汇款费率、难以获得的贷款和不稳定的储蓄模式提供替代方案。

随着非洲加密货币采用率提升，部分实际应用已初具雏形：通过区块链平台实现的点对点借贷、收益耕作、利用稳定币对冲法币波动风险，以及将资产代币化为可管理的小额份额。

非洲DeFi发展的主要障碍

尽管非洲对加密货币和移动金融充满热情，仍有诸多因素阻碍其全面拥抱去中心化金融和各国加密货币采用。

基础设施缺口

在非洲许多地区，尤其是偏远和服务不足地带，稳定网络和数字设备的获取仍有限制。网络连接常不稳定，而多数DeFi应用需要持续在线。部分地区智能手机普及率较低，进一步限制了参与度。即便在设备可用区域，高带宽需求的DeFi应用也可能因数据资费昂贵而难以负担。此外，频繁停电和电力供应不足仍是阻碍非洲加密货币普及的主要瓶颈。

监管与法律不确定性

缺乏明确法律框架是抑制非洲DeFi应用的因素之一。部分政府对非洲加密货币采用持警惕甚至敌对态度。例如肯尼亚和津巴布韦央行近期发布加密货币风险警告，尼日利亚曾短暂禁止银行处理加密交易。这种不确定性阻碍开发者构建、吓退投资者，并让用户担忧法律风险或资金冻结。

本土化平台缺失

现有DeFi协议多面向发达国家用户设计：仅提供英文界面、缺乏非洲本地货币支持、与M-Pesa或MTN Mobile Money等流行移动货币系统整合不足。用户面临从法币兑换加密货币困难到缺乏非洲情境化引导体验等多项挑战。本地法币出入金通道和区域专属工具的缺失，使得DeFi难以有效触达用户。

教育与数字素养

虽然加密货币采用率和认知度在非洲年轻群体中持续提升，但DeFi对许多人仍显得技术门槛过高。用户常难以理解流动性提供、收益耕作和钱包助记词等复杂概念。历史上骗局和项目跑路事件引发的对投机金融的不信任，进一步削弱了对DeFi平台的信心。DeFi承诺与现实应用间的落差持续存在，主因是缺乏大规模数字素养计划或本土意见领袖用通俗语言阐释风险与收益。

弥合DeFi差距的路径

只有当建设者、监管者和社区共同构建符合本地实际的系统而非简单复制外来模式时，非洲DeFi潜力才能真正释放。

为非洲而设计，而非仅落地非洲

多数DeFi平台仍以西方用户为中心。开发者应专注于非洲用户需求：提供本地语言界面、移动优先的UX设计、低数据消耗应用。考虑到非智能手机用户，兼容功能机甚至基于短信的DeFi服务将扩大覆盖范围。通过将稳定币服务与M-Pesa、Airtel Money或MoMo Pay等移动货币平台对接，数百万非洲人可不依赖中心化交易所使用DeFi。

监管协作与沙盒机制

非洲国家可通过监管沙盒与创新者合作——在受控环境中安全测试区块链技术，而非将DeFi推向法律灰色地带。肯尼亚、南非和加纳已在探索更开放的监管框架。但更大进展需要区域协作，非盟等组织可在制定平衡创新与金融监管的跨境标准中发挥关键作用。

将教育视为基础设施

若用户不知如何安全操作，任何技术都难以奏效。因此教育应被视为核心基础设施。需要通过社区驱动的方式，用本地语言和故事讲述将DeFi简化为文化可理解的内容。与NGO、学校、金融科技初创企业和可信本土意见领袖合作可提升认知度。通过DeFi训练营和金融知识中心，可为下一代非洲DeFi用户和建设者培养实践技能。

社区主导协议建立信任

信任是非洲的重要通货，社区化模式可弥合传统金融与DeFi的鸿沟。例如借鉴乡村储蓄小组（ROSCAs或SUSUs）等传统信任机制的DAO和协议，能将既有信任体系引入数字领域。透明的智能合约、社区管理的借贷池和可验证审计也将增强信心。本地验证者网络可使治理更贴近受影响群体。

先锋力量：值得关注的非洲建设者

尽管存在基础设施和监管障碍，越来越多非洲初创企业和国际合作伙伴正为打造符合大陆需求的繁荣、自持的非洲DeFi生态奠定基础。

Yellow Card

作为非洲最大的加密货币交易所之一，Yellow Card覆盖20多个国家，支持用户通过本地法币、银行转账和移动货币系统获取数字资产。该平台注重合规与用户教育，是非洲加密新用户的可靠入口，同时正在探索稳定币基础设施以实现加密货币采用与跨境支付的无缝衔接。

Fonbnk

该平台允许将手机通话时长转换为加密货币，使预付话费成为数字资产。在预付卡比银行账户更普及的地区，这项创新尤为重要。通过话费代币化，Fonbnk为无银行账户人群打开了DeFi大门。

Kotani Pay

通过USSD技术连接区块链与移动货币，即使没有智能手机或网络连接也能使用加密货币服务。该公司与慈善机构和DAO合作，通过稳定币直接向本地移动钱包发放援助，展现了DeFi规模化和促进金融包容的可能性。

Mara

在Coinbase Ventures和Alameda Research支持下，Mara正构建包括教育机构和基础设施在内的非洲加密生态。用户可下载Mara钱包购买存储数字资产，其基金会通过培养本地Web3和DeFi人才支持开发者。

全球协议的本土化实践

多个全球区块链平台正直接与非洲社区互动：

Celo凭借移动优先设计，通过与"繁荣联盟"等合作在肯尼亚和乌干达试点点对点支付和小额贷款

NEAR非洲区域中心通过资金和技术资源支持本地开发者、教育计划和社区主导的DeFi项目

卡尔达诺（Input Output Global）在埃塞俄比亚投资教育合作和区块链ID解决方案，聚焦政府层面采用和长期基础设施建设

非洲DeFi时代将至，但不会自动到来

独特的金融环境和对去中心化普惠金融工具的迫切需求，使非洲有望成为去中心化金融的全球领导者。超过3.5亿无银行账户成人、高移动货币采用率和日益增长的加密货币采用兴趣，所有要素已然具备。

但仅有天赋不够。要在非洲大陆DeFi领域成功，创造者需停止效仿西方模式，必须开发考虑非洲现实——网络接入不足、监管不一致、碎片化金融体系和数字素养不均衡——的平台。非洲的DeFi未来无法进口，必须自主创造。只要生态系统聚焦本土化原则、监管协作和用户赋能，就有望实现跨越，重新定义Web3时代真正包容性金融的形态。

免责声明：

本网站、超链接、相关应用程序、论坛、博客等媒体账户以及其他平台和用户发布的所有内容均来源于第三方平台及平台用户。百亿财经对于网站及其内容不作任何类型的保证，网站所有区块链相关数据以及其他内容资料仅供用户学习及研究之用，不构成任何投资、法律等其他领域的建议和依据。百亿财经用户以及其他第三方平台在本网站发布的任何内容均由其个人负责，与百亿财经无关。百亿财经不对任何因使用本网站信息而导致的任何损失负责。您需谨慎使用相关数据及内容，并自行承担所带来的一切风险。强烈建议您独自对内容进行研究、审查、分析和验证。

展开阅读全文