完成30亿美元可转换优先票据发行
IREN有限公司近日完成了一笔30亿美元的可转换优先票据发行。这批票据票面利率为1%,将于2033年到期,扣除相关费用后净筹资额达29.6亿美元。此次融资规模在公开上市的比特币矿商中位居前列,标志着公司正全力推进人工智能基础设施建设的战略转型。
资金投向人工智能领域
本次私募发行对象为符合144A规则的合格机构投资者,其中包括全额执行的4亿美元超额配售权。公司计划将其中2.013亿美元用于限价看涨期权交易,其余资金将作为营运资本。限价看涨期权结构旨在保护现有股东权益,避免股权过度稀释。
此次融资落地前,公司已签署两项重大商业协议。首先是与微软达成的多年期合作协议,价值约97亿美元,将为微软提供基于英伟达GB300 GPU的云端基础设施。这份五年期合约包含20%的预付款,预计全面投产后可实现约19.4亿美元的年化经常性收入。相关GPU设备将部署在得克萨斯州奇尔德里斯750兆瓦的园区内。
五月初,公司又与英伟达签署了价值约34亿美元的人工智能基础设施服务合同。根据这项五年期协议,英伟达将获得奇尔德里斯园区约60兆瓦风冷布莱克韦尔系统的托管GPU云服务。双方更广泛的合作还涉及最高5吉瓦的英伟达DSX品牌基础设施部署,同时英伟达获得以每股70美元价格收购至多3000万股公司股份的五年期权利。
比特币挖矿业务的战略转型
本轮融资进一步强化了公司从单一比特币矿商向人工智能云服务及超大规模基础设施运营商的转型。市场分析预计公司将在2030年前完全退出原生比特币挖矿业务。在GPU设备安装前,原有矿机的逐步停运已对公司调整后的息税折旧摊销前利润形成压力,这反映出业务转型的实际成本。
根据披露,公司目前已签订合同的年化经常性收入达31亿美元,预计到2026年底将增至37亿美元。该目标包含微软与英伟达合同的预期收入,以及尚未产生收入的GPU部署项目。公司联席首席执行官指出,全球计算资源存在结构性短缺,数据中心与GPU产能已成为关键瓶颈。手握30亿美元资金的IREN,正将自己定位为这场短缺浪潮的主要受益者。
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