贝莱德旗下比特币ETF领衔资金流出潮
2024年6月24日,美国现货比特币ETF共计录得4.69亿美元资金净流出,其中贝莱德旗下的iShares比特币信托基金(IBIT)占据了2.393亿美元,成为当日单只基金中最大的资金赎回方。在此期间,比特币价格跌破6万美元关口。
IBIT登顶比特币ETF资金流出榜
根据Farside Investors 6月24日的资金流动表,IBIT的赎回规模远超该组别中的其他基金。富达旗下的FBTC紧随其后,流出1.208亿美元;灰度旗下的GBTC流出5430万美元;ARK 21Shares旗下的ARKB则流出5070万美元。
(2024年6月24日美国现货比特币ETF合计净流出4.69亿美元——数据来源:Farside Investors)
Bitwise旗下的BITB录得2750万美元资金流出。当日唯一录得净流入的基金是灰度的比特币迷你信托基金(BTC),净流入2360万美元,但这仅是当日整体抛售压力的一小部分。
当日创下了自6月初以来最严重的资金流出记录之一,再现了此前在避险情绪升温时,FBTC等基金所经历的大规模ETF抛售现象。
资金流出对现货比特币ETF市场情绪的启示
截至发稿时,比特币交易价格为59377美元,过去24小时内下跌约3.05%。在美国交易时段,随着ETF赎回加速,比特币价格一度跌破6万美元。
(比特币市场价格快照:59377美元——研究简报中提供的比特币价格快照,伴随风险情绪恶化,24小时内跌幅约为3.05%)
恐惧与贪婪指数已降至13,属于“极度恐惧”区间。该水平反映出市场参与者的普遍谨慎情绪,与ETF数据中显示的机构抛售规模相吻合。
自2024年1月这些产品推出以来,现货比特币ETF的资金流动已成为衡量机构投资者兴趣的重要指标。单日出现如此规模的资金流出,未必意味着趋势的持续逆转,但它确实表明,大型持有者或授权参与者选择了赎回份额,而非在近期价格疲软期间继续持有。
这种抛售压力与更广泛的加密货币市场压力相伴而生。随着杠杆交易者在这一波行情中蒙受损失,比特币和以太坊头寸的清算损失超过10亿美元。这一清算浪潮加剧了由ETF抛售所引发的现货价格下跌。
为何IBIT的动向比常规ETF更新更具影响力
自推出以来,IBIT一直是美国交易量最大的现货比特币ETF,通常在流入和流出资金中均占据最大份额。当IBIT引领赎回潮时,它会吸引超乎寻常的关注,因为该基金的规模意味着其资金流动比规模较小的竞争对手更能迅速改变市场叙事。
该基金2.393亿美元的赎回额约占当日总流出资金的51%,凸显了抛售集中于单一产品的程度。相比之下,ARK Invest的ETF组合近期因股票端的加密资产敞口而受到关注,但ARKB在6月24日的5070万美元流出额仍不到IBIT的四分之一。
在资金流出之际,比特币的总市值约为1.19万亿美元。鉴于价格近期在回撤前曾接近6.5万美元,ETF数据表明,一些机构持有者选择了获利了结或在势头减弱时减少敞口。
接下来的交易时段将揭示,6月24日的赎回是一次孤立的仓位调整事件,还是更广泛资金流逆转的开端。目前,IBIT在此次抛售中的主导作用,使其继续成为机构需求故事中的焦点基金。
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